2016年是互聯網金融被納入“十三五”規劃的第一年，這既是對互聯網金融的肯定和鼓勵，也意味著政策方面會進行改革以適應不斷變化的新形勢。

　　在我看來，之前是互聯網金融“媒體熱”，現在已進入“深水試驗區”，接下來還會大熱。2016年，互聯網金融行業將面臨十字路口，行業發展會進入分化期。

　　以下是我對2016年互聯網金融發展趨勢的一些預判：

　　一、行業洗牌勢在必行

　　2016年毫無疑問將是互聯網金融的整改年，也是行業告別前監管時代和野蠻生長的一年。縱觀互聯網金融發展史，無準入門檻成為了“跑路潮”、“倒閉潮”等負面事件發生的主要原因。

　　我認為，如果我們的監管還沒有強大到能及時識別風險、及時發現違規行為并予以處罰，如果還不能產生使P2P平臺不敢跑、不能跑、不愿跑的震懾力，那么設立必要的市場準入門檻，將風險關口前移顯然是理性的選擇。

　　可以預見，2016年相關監管一定會對互聯網金融準入門檻作出明確要求，目前已有的監管政策也會進一步細化。而這些會導致全國一半以上的互聯網金融平臺倒閉或走上轉型之路，那些運營粗放、違法違規經營的平臺也會受此影響而倒閉。

　　另一方面，一些運營規范、創新能力強的互聯網金融平臺會脫穎而出，還有一些自身做的比較好的平臺在2016年會借著政策改革東風得到更大的發展。

　　二、平臺會更注重風險控制

　　從目前已發布的監管細則中，我們可以看出，監管層是鼓勵互聯網金融平臺在合法合規的基礎上進行金融創新的。

　　在過去的2015年里，互聯網金融經歷了令人瞠目的發展速度，各種互聯網金融產品催生和培育了中國百姓的互聯網投資理財意識和習慣，但伴隨平臺倒閉、跑路以及形形色色的理財怪象，讓投資者遭受著巨大損失。

　　一時之間，整個市場談P2P色變，網貸甚至成了非法集資、跑路等代名詞。但在我看來，互聯網金融不同于其他行業，其本質依舊是金融，提升平臺風險的控制能力是創業者最需要解決的核心問題。此前很多互聯網金融平臺之所以過早夭折，就是敗在了缺乏一定的風險控制能力。

　　2016年，伴隨著互聯網金融監管政策的逐步規范完善，市場自身的優勝劣汰，對于能夠靜下心來專注于為用于提供安全、可靠、便捷的金融服務，并始終堅持合規合法經營的互聯網金融平臺而言，發展環境更為純粹和有利。經此磨礪后，像91金融這種基礎扎實、合規經營、注重風口和創新、擁有優質資產的互聯網金融企業將迎來快速發展時期。

　　三、互聯網金融生態的作用更為顯著

　　2016年，不論是資產端、資金端還是提供銜接服務的互聯網平臺、技術、基礎設施服務都將面臨如何在擁有競爭力和可持續發展的互聯網金融生態圈的角色定位問題，或組建或參與，或提供工具、數據信息服務或者承擔風險，總之是不能再渾水摸魚，糊里糊涂的過日子。因此，建立健全、各司其責、有序合作的完整完善的互聯網金融生態圈是主旋律。

　　2016年監管將更嚴格，合格資產的獲得和管理將更有挑戰性，投資人的選擇將更謹慎，對于資產端的風控將出現專業化、差異化、數據化、精準化的趨勢，對于投資端的服務，不僅要便利更要安全，互聯網金融平臺的品牌價值梯隊將陸續形成，品牌的試產認可程度將持續分化。互聯網金融生態戰略或成主流，數據資產成為未來互聯網金融發展的核心優勢。

　　四、傳統金融與互聯網金融形成競合關系

　　從此前頒發的《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》中可以看出，監管層更愿意看到傳統金融機構與互聯網金融相互合作、監督，比如明確要求互聯網金融平臺必須實行第三方存管制度。

　　2016年，銀行、證券、基金等傳統金融機構將吸收互聯網金融的優勢，在原有的金融服務基礎上提供更多基于互聯網的親民服務，甚至親自組建互聯網金融企業搭建互聯網金融服務平臺來創新金融服務模式和流程。

　　而一些綜合型互聯網金融服務平臺也將敬畏金融與生俱來的風險特性，更多地吸引傳統金融機構的專業經驗，或拿來技術或加強資產端的合作，不再唯規模、唯收益論。換句話說，互聯網金融平臺和傳統金融的大融合是必然趨勢。

　　這種融合趨勢下，也會呈現出兩極分化，形成競合關系。一方面傳統金融機構借助雄厚的資金，品牌背景收購互聯網金融企業，另一方面，互聯網金融企業不斷創新，結合移動互聯網等最新互聯網技術，更加適應消費者的需求，發展得更加獨立。

　　五、互聯網金融精準助推供給側改革成“新常態”

　　在過去的經濟模式中，我國主要是從需求端發力，認為需求不足導致產出下降，所以拉動經濟增長，過多地依賴刺激政策來提高需求。但在我看來，大水漫灌式的需求刺激是積累金融風險的“溫床”。

　　而實際上，我們也看到了過去的一些需求刺激已經給市場帶來了一定的后遺癥，“三駕馬車”中過多的以投資拉動，充裕的流動性沒有流入實體經濟，產能過剩、中小微企業“融資難、融資貴”等問題日益嚴重。

　　所以，理順供給端的不平衡，減少供給端的摩擦和打破壟斷利益，充分發揮市場力量變得日益重要。我認為，“互聯網+”正是這種市場力量，正在不斷改變供給端的不平衡，并刺激新的需求，已經滲透在老百姓的“衣食住行”的各個層面。

　　李克強總理在近期多次談話中，反復提及要喚醒“沉睡的資金”，讓資金流向實體經濟最需要的地方。我們來看，為何會造成“資金沉睡”這一現象。歸期根本，主要是由于信息不對稱，一方面，充裕的資金無法找到合適的實體投資項目，而另一方面，擁有好的項目的人沒有找到資金的通道，最終造成資金錯配、沉睡等現象。

　　而這一點恰恰與互聯網金融的誕生相契合。我認為，互聯網金融就是供給側改革的先聲。我也相信，互聯網金融可以同時從資產端和負債端共同喚醒經濟體系中“沉睡的資金”，解決經濟轉型中供給側的失衡，讓資金流入實體經濟，盤活存量，刺激增量。因此，我認為2016年互聯網金融將精準助推供給側改革，并且成為市場的一種常態。

　　除上述幾大趨勢外，我認為還會有一些小的趨勢，例如：互聯網金融政策規范將初步確定，監管套利空間逐漸縮小，金融消費者權益得到空前重視;互聯網金融加速向縱深發展，行業調整仍將繼續，服務實體經濟成為互聯網金融企業持續發展的戰略基石;各路資本紛紛布局國內互聯網金融，互聯網金融平臺將迎來上市熱潮;移動支付發展迅猛，支付去現鈔化趨勢更加顯著，第三方支付企業面臨商業模式重構;眾籌監管思路進一步明確，行業趨向規范發展，眾籌發展駛入快車道;互聯網金融人才培養加速，百萬人才缺口有望得到緩解。

　　總體而言，隨著政策的扶持和引導及監管細則的落地，互聯網金融行業難所避免會經歷一場大洗牌。而我真心希望在優勝劣汰、大浪淘沙之后，互聯網金融能逐漸走上健康發展的道路。

　　在十字路口面前，一大批對未來沒有信心、沒有準備的互金企業將消失，一大批真正有志向有能力的互金企業將邁向成熟穩健、有特色成體系的互金發展之路。“沉舟側畔千帆過，病樹前頭萬木春”。一條路的形成需要無數前人的踏足，一個行業的成熟需要無數創業公司的開拓。經歷過亂象的互聯網金融必將迎來更為純粹、美好的明天。(本文作者系91金融創始人、董事長、CEO許澤瑋)