換電模式重回賽道，為新能源汽車(chē)領(lǐng)域帶來(lái)了新思路。只是，思路有了，該往何處“落子”才能所向披靡呢？

2023年開(kāi)年，寧德時(shí)代對(duì)其全資子公司時(shí)代電服增資，注冊(cè)資本由2億元增至15億元，增幅650%。

而在2022年的開(kāi)年，寧德時(shí)代全資子公司——時(shí)代電服——舉辦了首場(chǎng)發(fā)布會(huì)，正式發(fā)布了旗下的換電服務(wù)品牌EVOGO及組合換電整體解決方案。

據(jù)悉，時(shí)代電服的換電解決方案包括了換電塊、快換站和APP三大產(chǎn)品。其中，巧克力換電塊是公司專(zhuān)為實(shí)現(xiàn)共享?yè)Q電而開(kāi)發(fā)的量產(chǎn)電池，可適配全球80%已經(jīng)上市以及未來(lái)3年要上市的純電平臺(tái)開(kāi)發(fā)的車(chē)型。同時(shí)，在10個(gè)城市首批啟動(dòng)換電服務(wù)。

電池巨頭下場(chǎng)“換電”，葫蘆里到底賣(mài)的什么藥？換電乘用車(chē)能否突破此前藩籬，迎來(lái)發(fā)展新階段？從寧德時(shí)代此次公布的換電模式信息中，我們或許能找到答案。

01

 寧王早已“萬(wàn)事俱備” 

事實(shí)上，縱使寧德時(shí)代入局換電這一消息讓人頗感意外，但結(jié)合此前寧德時(shí)代的一系列動(dòng)作來(lái)看，寧德時(shí)代這樣的選擇卻并非“心血來(lái)潮”。

早在2019年，寧德時(shí)代就已經(jīng)與哈啰出行、螞蟻金服公司等共同推出了以電動(dòng)兩輪車(chē)為服務(wù)對(duì)象的電動(dòng)車(chē)換電品牌——小哈換電，而這也是其首次對(duì)換電服務(wù)進(jìn)行的探索和嘗試。

而在一年后的2020年，寧德時(shí)代以第三大股東身份，與電動(dòng)車(chē)頭部企業(yè)蔚來(lái)汽車(chē)共同組建了蔚能電池資產(chǎn)公司。通過(guò)此次合作，寧德時(shí)代開(kāi)始積累運(yùn)營(yíng)電池銀行和換電模式的有益經(jīng)驗(yàn)。

進(jìn)入2021年，寧德時(shí)代加快了自身的換電戰(zhàn)略。不僅完成了EVOGO換電品牌的業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)主體——“時(shí)代電服”的建立，還與貴州省政府、四川發(fā)展等多個(gè)合作方達(dá)成與換電有關(guān)的業(yè)務(wù)合作。

而在商用車(chē)換電市場(chǎng)中，寧德時(shí)代也已經(jīng)擁有了“一席之地”，合作對(duì)象包括北汽福田、陜汽、一汽、東風(fēng)、宇通等諸多知名商用車(chē)頭部企業(yè)。數(shù)據(jù)顯示：在商用車(chē)領(lǐng)域，寧德時(shí)代已經(jīng)占領(lǐng)換電市場(chǎng)超過(guò)80%的市場(chǎng)份額。

商用車(chē)高份額的表象下，中國(guó)新能源乘用車(chē)市場(chǎng)的“大蛋糕”便顯得愈加誘人。畢竟，中國(guó)新能源乘用車(chē)市場(chǎng)無(wú)論是規(guī)模還是潛力顯然都更加強(qiáng)勁。

數(shù)據(jù)顯示：2022年中國(guó)乘用車(chē)銷(xiāo)量達(dá)到2686.4萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)3.8%，其中新能源汽車(chē)銷(xiāo)量達(dá)到688.7萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)高達(dá)93.4%，市場(chǎng)占有率達(dá)到25.6%。

因此，在政策的不斷利好下、在新能源汽車(chē)市場(chǎng)巨大的發(fā)展?jié)摿A(chǔ)上，加之其前期經(jīng)驗(yàn)的積累與技術(shù)深耕，寧德時(shí)代勢(shì)必要在乘用車(chē)領(lǐng)域繼續(xù)擴(kuò)大換電模式的應(yīng)用場(chǎng)景，而這，也能在一定程度上達(dá)到寧德時(shí)代“賣(mài)電池、賣(mài)更多”的最終目的。

02

 寧王的“野望” 

不過(guò)，速途車(chē)酷研究院認(rèn)為：寧德時(shí)代切入換電市場(chǎng)的目的絕非“簡(jiǎn)單的地電池銷(xiāo)售”，從更大的視角來(lái)看，其真正的目的在于：想要成為統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的締造者。

眾所周知，目前市場(chǎng)中各車(chē)企動(dòng)力電池包的規(guī)格、型號(hào)、接口、參數(shù)等方面“形色各異”。同時(shí)，也正由于標(biāo)準(zhǔn)的多樣，導(dǎo)致了現(xiàn)有的換電站難以服務(wù)不同的品牌，造成了汽車(chē)品牌及汽車(chē)換電服務(wù)的單一性。如蔚來(lái)?yè)Q電站僅支持蔚來(lái)汽車(chē)，奧動(dòng)新能源也主要為北汽營(yíng)運(yùn)車(chē)輛提供換電服務(wù)。

而寧德時(shí)代推出的“巧克力換電塊”，則在試圖打破電池與車(chē)型適配的壁壘，通過(guò)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的推廣與落地，減少整車(chē)企業(yè)定制研發(fā)對(duì)成本的沖擊，從而為車(chē)企開(kāi)發(fā)新車(chē)省下大量的成本。

同時(shí)，由于換電涉及到退役電池處理等整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈布局，屬于典型的“投入大、周期長(zhǎng)、回報(bào)慢”重資產(chǎn)模式，絕大多數(shù)車(chē)企往往沒(méi)有資金實(shí)力去自建換電站，也無(wú)法去推廣換電模式。

以高舉“蔚來(lái)不倒、堅(jiān)持換電”的蔚來(lái)為例。不包括運(yùn)營(yíng)成本，單座換電站的建設(shè)成本為150萬(wàn)-200萬(wàn)元（第二代換電站）。截至今年1月31日，蔚來(lái)共有1313座換電站。考慮到第一代換電站建設(shè)成本約為300萬(wàn)元/座，計(jì)算下來(lái)，蔚來(lái)在換電站建設(shè)上投入接近30億元。

規(guī)模方面，作為這個(gè)時(shí)代當(dāng)之無(wú)愧的“寧王”，寧德時(shí)代入局換電顯然更有優(yōu)勢(shì)。2022年國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池裝車(chē)總量達(dá)到294.6GWh，同比增長(zhǎng)90.7%。2022年，中國(guó)動(dòng)力電池累計(jì)產(chǎn)量為545.9GWh,累計(jì)同比增長(zhǎng)148.5%；裝車(chē)量為294.6GWh，同比增長(zhǎng)90.7%。其中，寧德時(shí)代以142.02GWh的裝車(chē)量位居國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池企業(yè)裝車(chē)量榜首，占比高達(dá)48.2%。

當(dāng)然，寧德時(shí)代的優(yōu)勢(shì)背后亦有難言之隱，在動(dòng)力電池難以實(shí)現(xiàn)技術(shù)性突破的當(dāng)下，其所謂的“寧王”一地位并非堅(jiān)不可摧。由于目前技術(shù)上的獨(dú)一性暫未出現(xiàn)，因此在眾多車(chē)企紛紛尋找新的外購(gòu)電池供應(yīng)商、甚至自建電池廠的情況下，寧德時(shí)代規(guī)模化的優(yōu)勢(shì)還能維持多久尚不可知。

在此情況下，拓展換電業(yè)務(wù)，不僅是寧德時(shí)代從電池供應(yīng)商逐步轉(zhuǎn)變?yōu)槟茉捶?wù)商的最好途徑，更是其應(yīng)對(duì)未來(lái)業(yè)務(wù)發(fā)展瓶頸的提前布局。通過(guò)換電模式推廣的助力，寧德時(shí)代有機(jī)會(huì)形成從研發(fā)、制造、使用到回收的電池全生命周期價(jià)值鏈閉環(huán)，有利于提升附加值。

03

 換電模式的局限性 

不過(guò)，凡事皆有利有弊。即使從表面上來(lái)看，寧德時(shí)代的換電之路似乎前途明亮，但仍有幾個(gè)不可忽視的問(wèn)題制約著其的發(fā)展。

一方面，寧德時(shí)代所制定的統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)，車(chē)企們能否買(mǎi)單仍屬未知。以寧德時(shí)代EVOGO的首個(gè)合作對(duì)象一汽奔騰來(lái)看，愿意依附在其身側(cè)的往往是電池技術(shù)相對(duì)“落后”的企業(yè)。

同時(shí)，由于動(dòng)力電池相關(guān)技術(shù)仍是不少電動(dòng)車(chē)的核心賣(mài)點(diǎn)，相對(duì)有優(yōu)勢(shì)的車(chē)企不會(huì)輕易放棄自身的核心技術(shù)及已經(jīng)投入的沉沒(méi)成本。

此外，目前包括電池性能在內(nèi)的技術(shù)，仍是一款新能源車(chē)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，這往往與汽車(chē)產(chǎn)品的定位、價(jià)格及品牌掛鉤。一旦電池技術(shù)和標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一，車(chē)企們勢(shì)必要面對(duì)產(chǎn)品差異化巨大的難題。

另一方面，倘若寧德時(shí)代的“野望”得以實(shí)現(xiàn)，如何保證換電體驗(yàn)也是問(wèn)題之一。不同于蔚來(lái)僅面向自家車(chē)型和其他換電平臺(tái)面向公共出行市場(chǎng)的選擇，寧德時(shí)代EVOGO想要面向的是更加廣大的、相對(duì)更加注重體驗(yàn)的C端個(gè)人用戶，考慮到寧德時(shí)代的“巧克力換電塊”能夠適配從A00級(jí)、B級(jí)到C級(jí)的乘用車(chē)，不同車(chē)型的用戶對(duì)換電便利性的容忍度自然也有很大區(qū)別，如何能保證換電體驗(yàn)不割裂，將是擺在EVOGO面前的一大難題。

而將視線拉滿到整個(gè)新能源汽車(chē)的換電市場(chǎng)。我們可以直觀地發(fā)現(xiàn)，目前仍未有企業(yè)實(shí)現(xiàn)換電業(yè)務(wù)盈利，更不用說(shuō)，隨著快充技術(shù)的發(fā)展，充電和換電之間的時(shí)間差距也在縮短。

至于當(dāng)下，雖然寧德時(shí)代能否憑借入局換電領(lǐng)域，實(shí)現(xiàn)企業(yè)業(yè)績(jī)的再度突破尚不可知，但無(wú)論是政策為導(dǎo)向的市場(chǎng)趨勢(shì)，還是蜂擁而至的企業(yè)們——2022年以來(lái)，包括上汽集團(tuán)、吉利汽車(chē)、廣汽集團(tuán)、寧德時(shí)代和協(xié)鑫能科等主機(jī)廠和新能源產(chǎn)業(yè)鏈巨頭相繼加入換電大潮。

這些似乎都在證明一個(gè)事實(shí)：

換電模式的背后，是一個(gè)全新的藍(lán)海市場(chǎng)，等待眾多車(chē)企的挖掘。